一、宏觀經(jīng)濟(jì)

1、央行：11月，社會(huì)融資規(guī)模增量為1.75萬(wàn)億元，比上年同期多1505億元；人民幣貸款增加1.39萬(wàn)億元，同比多增1387億元。11月末社會(huì)融資規(guī)模存量為221.28萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)10.7%。M2余額196.14萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)8.2%，增速比上月末低0.2個(gè)百分點(diǎn)，比上年同期高0.2個(gè)百分點(diǎn)。

2、財(cái)政部：世界銀行審議通過(guò)2020-2025財(cái)年對(duì)華國(guó)別伙伴框架。未來(lái)5年，世界銀行集團(tuán)國(guó)際復(fù)興開(kāi)發(fā)銀行對(duì)華貸款規(guī)模將保持在每年10至15億美元，國(guó)際金融公司對(duì)華業(yè)務(wù)規(guī)模將保持在每年8至12億美元。

3、市場(chǎng)監(jiān)管總局：對(duì)《藥品注冊(cè)管理辦法（征求意見(jiàn)稿）》公開(kāi)征求意見(jiàn)。將設(shè)立突破性治療藥物、附條件批準(zhǔn)、優(yōu)先審評(píng)審批、特別審批四個(gè)加快通道。《藥品管理法》《疫苗管理法》及國(guó)務(wù)院文件中列明的臨床急需的短缺藥、兒童用藥、罕見(jiàn)病用藥、重大傳染病用藥、疾病防控急需疫苗和創(chuàng)新疫苗等均明確納入加快上市注冊(cè)范圍。

4、北京日?qǐng)?bào)：國(guó)家衛(wèi)健委公布了《空氣污染（霾）人群健康防護(hù)指南》，其中提出老幼孕等敏感人群、慢性病患者以及長(zhǎng)期戶(hù)外作業(yè)人員為霾污染防護(hù)的三類(lèi)重點(diǎn)人群，并建議中小學(xué)、幼兒園配置空氣凈化器。

5、央行：周二，不開(kāi)展逆回購(gòu)操作，實(shí)現(xiàn)零投放零回籠。

6、隔夜shibor報(bào)2.1980%，下跌14.70個(gè)基點(diǎn)。7天shibor報(bào)2.4500%，下跌5.60個(gè)基點(diǎn)。3個(gè)月shibor報(bào)3.0280%，上漲0.30個(gè)基點(diǎn)。

二、地產(chǎn)聚焦

1、社科院：發(fā)布《中國(guó)住房發(fā)展報(bào)告（2019-2020）》預(yù)測(cè)，2020年樓市總體市場(chǎng)繼續(xù)保持降溫通道，不會(huì)出現(xiàn)劇烈的波動(dòng)；未來(lái)兩年是樓市調(diào)控的關(guān)鍵期，樓市調(diào)控的機(jī)遇窗口將在2025年前后關(guān)閉，住房發(fā)展的巨大潛力和預(yù)期將在2025年前后改變。

2、證券時(shí)報(bào)：據(jù)不完全統(tǒng)計(jì)，僅11月就有深圳、成都、上海、廣州、佛山等地相繼出臺(tái)樓市“松綁”政策。樓市調(diào)控政策會(huì)不會(huì)就此打開(kāi)“寬松”大門(mén)？但真實(shí)情況是，有城市在松綁，也有地方在加碼調(diào)控。“松”的多是熱點(diǎn)城市和區(qū)域，“緊”的卻是樓市相對(duì)較冷的黑龍江等地。

3、中證報(bào)：截至12月9日，2019年以來(lái)A股房企涉及的并購(gòu)動(dòng)態(tài)達(dá)757條。房地產(chǎn)行業(yè)集中度提升速度加快，中小房企在“寒冬”中勉強(qiáng)維生，大房企則加速并購(gòu)做大規(guī)模。專(zhuān)家預(yù)計(jì)，2020年房企并購(gòu)潮料持續(xù)，特別是針對(duì)境內(nèi)物業(yè)管理公司的并購(gòu)或有更多案例出現(xiàn)。

4、中證網(wǎng)：11月房地產(chǎn)信托募集資金386.45億元，環(huán)比增加14.32%，同比減少了41.20%。此外，11月房地產(chǎn)類(lèi)信托規(guī)模占比繼續(xù)下滑。11月投向房地產(chǎn)類(lèi)信托規(guī)模占比為24.69%，較上月減少4.47個(gè)百分點(diǎn)。

三、股市盤(pán)點(diǎn)

1、上證指數(shù)報(bào)2917.32點(diǎn)，上漲0.1%，成交額1806.17億。深證成指報(bào)9915.87點(diǎn)，上漲0.4%，成交額2860.00億。創(chuàng)業(yè)板指報(bào)1734.02點(diǎn)，上漲0.75%，成交額1037.03億。兩市合計(jì)成交4666.17億。盤(pán)面上，無(wú)線(xiàn)耳機(jī)概念領(lǐng)漲，集成電路、OLED、胎壓監(jiān)測(cè)概念均漲幅靠前。

2、恒生指數(shù)跌0.22%，報(bào)26436.62點(diǎn)。國(guó)企指數(shù)跌0.12%，報(bào)10395.27點(diǎn)。

3、證券日?qǐng)?bào)：今年以來(lái)，A股市場(chǎng)已經(jīng)出現(xiàn)多起因資產(chǎn)評(píng)估問(wèn)題導(dǎo)致重組失敗的案例，部分上市公司和資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)更是因重組過(guò)程中的資產(chǎn)評(píng)估問(wèn)題收到了監(jiān)管警示函。業(yè)內(nèi)人士認(rèn)為，目前國(guó)內(nèi)資產(chǎn)評(píng)估行業(yè)在一些專(zhuān)業(yè)性較強(qiáng)的領(lǐng)域仍存在專(zhuān)業(yè)覆蓋不足的情況；資產(chǎn)評(píng)估機(jī)構(gòu)的權(quán)威性也相對(duì)較為匱乏。

4、證券時(shí)報(bào)：嘉實(shí)安元39個(gè)月定開(kāi)純債基金12月9日成立，募集規(guī)模達(dá)到202億元，刷新了年內(nèi)定開(kāi)債基同時(shí)也是攤余成本法債基的首募紀(jì)錄。基金公司對(duì)攤余成本定開(kāi)債基金寄望很高，近日有基金公司上報(bào)118個(gè)月定期開(kāi)放的產(chǎn)品，“超長(zhǎng)封閉期”正成為流行。

5、證券日?qǐng)?bào)：截至12月9日，公募基金市場(chǎng)上共有19只科創(chuàng)主題基金，自成立以來(lái)，這些基金的平均回報(bào)率已經(jīng)有15%。階段性成績(jī)最為“喜人”的是南方科技創(chuàng)新混合A，該基金成立于今年5月6日，截至12月9日的累計(jì)回報(bào)率已經(jīng)有37.59%。

6、蘭州民百：收到桐廬縣公安局函告，公司實(shí)際控制人朱寶良因個(gè)人原因被采取刑事強(qiáng)制措施，相關(guān)事項(xiàng)尚待公安機(jī)關(guān)進(jìn)一步調(diào)查。上述事件為實(shí)際控制人個(gè)人事務(wù)，與公司經(jīng)營(yíng)無(wú)關(guān)。截至目前，公司經(jīng)營(yíng)情況正常，朱寶良未在公司擔(dān)任任何職務(wù)。

7、紫金銀行：回應(yīng)“2020年1月公司解禁股份22億股，占總股本60%”報(bào)道稱(chēng)，經(jīng)核實(shí)，因有部分股東自愿鎖定，公司2020年1月實(shí)際解禁股份合計(jì)13.69億股，占總股本的37.39%。公司會(huì)積極應(yīng)對(duì)本次限售股解禁。

8、漫步者（5連板）：4名股東及高級(jí)管理人員擬減持不超過(guò)2.13%公司股份。截至2019年12月9日，此前披露減持計(jì)劃的股東肖敏先生以集中競(jìng)價(jià)方式減持公司股份593萬(wàn)股，約占公司總股本1.00%。

9、四川金頂（2連板）：截至2019年12月10日，公司股票市盈率為70.0，遠(yuǎn)高于行業(yè)中位水平；2019年度，截至2019年9月30日，相比上年同期，公司實(shí)現(xiàn)的營(yíng)業(yè)收入及凈利潤(rùn)均有所減少；公司控股股東持有的全部公司股份71553484股（無(wú)限售流通股）被凍結(jié)，占公司總股本的20.50%。公司敬請(qǐng)廣大投資者注意二級(jí)市場(chǎng)交易風(fēng)險(xiǎn)，理性決策，審慎投資。

10、海正藥業(yè)：計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備13.1億元。對(duì)公司研發(fā)項(xiàng)目開(kāi)發(fā)支出轉(zhuǎn)費(fèi)用化處理4億元及計(jì)提外購(gòu)技術(shù)相關(guān)無(wú)形資產(chǎn)減值準(zhǔn)備1億元；對(duì)公司在建工程/固定資產(chǎn)計(jì)提資產(chǎn)減值準(zhǔn)備9.4億元；計(jì)提存貨跌價(jià)準(zhǔn)備2.7億元。

11、證監(jiān)會(huì)：同意武漢興圖新科電子股份有限公司、北京八億時(shí)空液晶科技股份有限公司科創(chuàng)板IPO注冊(cè)。

12、兩市融資余額：截至12月9日，上交所融資余額報(bào)5438.60億，較前一交易日增加9.60億；深交所融資余額報(bào)4188.19億，增加26.14億元；兩市合計(jì)9626.79億元，增加35.74億元。

四、行業(yè)觀察

1、市場(chǎng)監(jiān)管總局：公示關(guān)于加強(qiáng)調(diào)味面制品質(zhì)量安全監(jiān)管的公告。各地市場(chǎng)監(jiān)管部門(mén)對(duì)“辣條”類(lèi)食品統(tǒng)一按照“方便食品（調(diào)味面制品）”生產(chǎn)許可類(lèi)別進(jìn)行管理。

2、新京報(bào)：農(nóng)業(yè)農(nóng)村部將在全國(guó)開(kāi)展“大場(chǎng)帶小場(chǎng)、防控促生產(chǎn)”專(zhuān)項(xiàng)行動(dòng)，加快恢復(fù)中小養(yǎng)殖場(chǎng)生豬生產(chǎn)。采取“一場(chǎng)幫一村”、“一場(chǎng)幫多村”、包片幫扶等辦法結(jié)對(duì)子，通過(guò)“公司+農(nóng)戶(hù)”、托管租賃、入股加盟等方式，指導(dǎo)幫助有意愿、有能力的中小養(yǎng)殖場(chǎng)戶(hù)提升防疫水平。

3、工信部、稅務(wù)總局：發(fā)布免征車(chē)輛購(gòu)置稅的新能源汽車(chē)車(chē)型目錄（第二十八批）。比亞迪M3，長(zhǎng)安汽車(chē)逸動(dòng)E-Life，上汽集團(tuán)Marvel X，亞星客車(chē)、宇通客車(chē)的純電動(dòng)城市客車(chē)等車(chē)型入圍。

4、澎湃新聞：從深圳市控?zé)熮k獲悉，全國(guó)首創(chuàng)用“電子眼”控?zé)熢谏钲谠圏c(diǎn)，該辦選取禁煙區(qū)域測(cè)試點(diǎn)安裝控?zé)煭h(huán)境監(jiān)測(cè)器，24小時(shí)監(jiān)控公共場(chǎng)所違法吸煙。首次監(jiān)測(cè)試點(diǎn)已有5人被罰。

5、21世紀(jì)：業(yè)內(nèi)人士證實(shí)，“限古令”持續(xù)。自12月起，每家平臺(tái)古裝、玄幻等類(lèi)型影視劇，每月限上線(xiàn)一部。有頭部影視公司創(chuàng)始人表示，我們今年古裝片很少，精力主要花在正能量現(xiàn)實(shí)主義題材。

6、新京報(bào)：新一批國(guó)產(chǎn)游戲版號(hào)名單更新，共42款游戲獲批。騰訊的《我叫MT自走棋》、網(wǎng)易的《有殺氣童話(huà)2》、趣丸網(wǎng)絡(luò)的《長(zhǎng)安十二時(shí)辰》、中手游的《魔性酷跑》、創(chuàng)夢(mèng)天地的《鎮(zhèn)魂街：武神軀》等游戲獲得版號(hào)。

7、科技日?qǐng)?bào)：美國(guó)太空探索技術(shù)公司（SpaceX）的一艘“龍”飛船于8日抵達(dá)國(guó)際空間站，為美國(guó)國(guó)家航空航天局運(yùn)送了超過(guò)2585公斤的物資和一些實(shí)驗(yàn)設(shè)備，包括老鼠、大麥以及機(jī)器人等。

五、產(chǎn)業(yè)數(shù)據(jù)

1、華商儲(chǔ)備商品管理中心：發(fā)布關(guān)于中央儲(chǔ)備凍豬肉投放競(jìng)價(jià)交易有關(guān)事項(xiàng)的通知，將出庫(kù)投放競(jìng)價(jià)交易4萬(wàn)噸，按標(biāo)的進(jìn)行掛牌，交易時(shí)間為12月12日13點(diǎn)至16點(diǎn)，每個(gè)企業(yè)交易成交數(shù)量不超過(guò)600噸。

2、中汽協(xié)：11月，新能源汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo)分別完成11萬(wàn)輛和9.5萬(wàn)輛，同比分別下降36.9%和43.7%。1-11月，新能源汽車(chē)產(chǎn)銷(xiāo)分別完成109.3萬(wàn)輛和104.3萬(wàn)輛，同比分別增長(zhǎng)3.6%和1.3%。新能源汽車(chē)?yán)^續(xù)呈現(xiàn)下降，已連續(xù)5個(gè)月同比下滑，累計(jì)產(chǎn)銷(xiāo)量同比僅實(shí)現(xiàn)微弱增長(zhǎng)，全年或呈現(xiàn)負(fù)增長(zhǎng)。

3、民航局：發(fā)布關(guān)于2020年民航中小機(jī)場(chǎng)補(bǔ)貼資金方案的公示。本次受補(bǔ)貼機(jī)場(chǎng)共174個(gè)，補(bǔ)貼總金額約15.6億元。

4、發(fā)改委：繼魯蘇之間、川渝之間2018年底取消十五個(gè)高速公路省界收費(fèi)站以來(lái)，按照國(guó)家部署，今年以來(lái)各地積極推進(jìn)撤銷(xiāo)省界收費(fèi)站工作。預(yù)計(jì)今年年底，全國(guó)250組省界收費(fèi)站撤站工作將全部完成，并最終實(shí)現(xiàn)所有物理站點(diǎn)全部拆除。

5、農(nóng)業(yè)農(nóng)村部：下一步，將對(duì)照《加快完善我國(guó)農(nóng)藥殘留標(biāo)準(zhǔn)體系的工作方案（2015-2020年）》目標(biāo)，加快制定約3000項(xiàng)標(biāo)準(zhǔn)，及時(shí)更新豁免農(nóng)藥名單，逐步構(gòu)建由一般程序、豁免限量、一律限量、進(jìn)口限量構(gòu)成的國(guó)家農(nóng)藥殘留限量標(biāo)準(zhǔn)體系。

6、中國(guó)工程機(jī)械工業(yè)協(xié)會(huì)：11月，共計(jì)銷(xiāo)售各類(lèi)挖掘機(jī)械產(chǎn)品19316臺(tái)，同比漲幅21.7%。東吳證券認(rèn)為，判斷2020年挖機(jī)銷(xiāo)量有望迎來(lái)開(kāi)門(mén)紅，明年第一季度在高基數(shù)下同比增速有望達(dá)10%-20%。

7、澎湃新聞：因股權(quán)糾紛，上海市寶山區(qū)人民法院凍結(jié)被申請(qǐng)人王思聰、珺娛（湖州）文化發(fā)展中心、上海熊貓互娛文化有限公司銀行存款人民幣2200萬(wàn)元，如存款不足，則查封、扣押相應(yīng)價(jià)值的財(cái)產(chǎn)。

8、北京商報(bào)：今年以來(lái)第三方支付行業(yè)已收到103張監(jiān)管罰單，罰沒(méi)金額合計(jì)1.32億元。環(huán)迅支付更是以5939.4萬(wàn)元的罰沒(méi)金額創(chuàng)下支付歷史上最大罰單紀(jì)錄。在頻收罰單的同時(shí)，中小支付機(jī)構(gòu)還面臨著激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)，未來(lái)如何合規(guī)發(fā)展、尋求新的業(yè)務(wù)增長(zhǎng)點(diǎn)成為亟待解決的難題。

六、公司要聞

1、財(cái)經(jīng)作家吳曉波：杭州巴九靈明年將繼續(xù)推進(jìn)上市進(jìn)程，主要為并購(gòu)重組或獨(dú)立IPO，目標(biāo)市場(chǎng)為國(guó)內(nèi)。

2、中證網(wǎng)：全球首款2000元以下5G手機(jī)問(wèn)世。小米發(fā)布首款5G雙模手機(jī)Redmi K30，搭載高通最新推出的5G集成SoC驍龍765G，售價(jià)1999元起，2020年1月開(kāi)售。

七、資本動(dòng)態(tài)

1、中證報(bào)：日前已有臺(tái)州銀行、威海商業(yè)銀行和徽商銀行相繼發(fā)行永續(xù)債。盡管在政策激勵(lì)下，保險(xiǎn)資金認(rèn)購(gòu)銀行永續(xù)債意愿強(qiáng)烈，但由于監(jiān)管要求，險(xiǎn)資難以認(rèn)購(gòu)中小銀行永續(xù)債。業(yè)內(nèi)人士呼吁進(jìn)一步放寬險(xiǎn)資投資永續(xù)債的條件。

2、鄭商所：自2019年12月11日當(dāng)晚起，全部夜盤(pán)交易品種夜盤(pán)交易時(shí)間為21:00-23:00。PTA、甲醇期權(quán)合約自2019年12月16日起掛牌交易。

3、5年期國(guó)債期貨主力合約TF2003上行0.09%，至99.635；10年期國(guó)債期貨主力合約T2003上行0.16%，至97.825。10年期國(guó)債利率跌1.27BP，為3.18%；10年期國(guó)開(kāi)債利率跌1.99BP，至3.58%。

4、截至12月10日下午收盤(pán)，國(guó)內(nèi)期市日間盤(pán)收盤(pán)多數(shù)品種飄紅，其中純堿主力合約漲停，漲幅達(dá)4.01%，纖維板漲逾3%，瀝青漲逾2%，燃油、滬銅、鐵礦石漲逾1%，蘋(píng)果、錫、焦炭、熱卷等品種均有不同程度漲幅。雞蛋主力合約延續(xù)跌勢(shì)跌2.81%，滬鎳、PTA、塑料、紅棗、滬金等品種均下跌。

5、上海國(guó)際能源交易中心：12月10日，原油期貨主力合約SC2002以466.7元/桶收盤(pán)，漲幅為1.21%。主力合約成交107824手，持倉(cāng)增加8422手至33428手。全部合約成交183070手，持倉(cāng)減少274手至54058手。

6、在岸人民幣兌美元16:30收盤(pán)，報(bào)7.0385，漲0.0256%，人民幣中間價(jià)報(bào)7.0400，漲0.0071%。NDF：3個(gè)月報(bào)7.0510，6個(gè)月報(bào)7.0701，1年報(bào)7.1076，2年報(bào)7.1971。

7、新三板：12月10日合計(jì)掛牌9064家公司，當(dāng)日減少5家，成交金額3.56億，其中做市轉(zhuǎn)讓1.49億，集合競(jìng)價(jià)2.07億。三板成指報(bào)915.84，跌0.06%，成交額0.98億。

8、上股交：掛牌企業(yè)總數(shù)9992家，其中N板257家，E板454家，Q板9281家。

八、國(guó)際資訊

1、美國(guó)全國(guó)商業(yè)經(jīng)濟(jì)協(xié)會(huì)：受訪經(jīng)濟(jì)學(xué)家認(rèn)為今明兩年美國(guó)經(jīng)濟(jì)增速或?qū)⒎謩e放緩至2.3%和1.8%，低于去年的2.9%。貿(mào)易政策將是美國(guó)經(jīng)濟(jì)面臨的最大風(fēng)險(xiǎn)。

2、道指收盤(pán)跌0.10%，報(bào)27881.72點(diǎn)；標(biāo)普500指數(shù)跌0.11%，報(bào)3132.52點(diǎn)；納指跌0.07%，報(bào)8616.18點(diǎn)。市場(chǎng)仍在關(guān)注國(guó)際貿(mào)易關(guān)系的進(jìn)展，并等待美聯(lián)儲(chǔ)貨幣政策會(huì)議結(jié)果。

3、德國(guó)DAX指數(shù)收盤(pán)跌0.27%，報(bào)13070.72點(diǎn)；英國(guó)富時(shí)100指數(shù)收盤(pán)跌0.28%，報(bào)7213.76點(diǎn)；法國(guó)CAC40指數(shù)收盤(pán)漲0.18%，報(bào)5848.03點(diǎn)。

4、日經(jīng)225指數(shù)跌0.09%，報(bào)23410.19點(diǎn)。韓國(guó)KOSPI指數(shù)漲0.45%，報(bào)2098點(diǎn)。

5、紐約商品交易所2月交割的黃金期貨價(jià)格上漲3.20美元，漲幅0.2%，收于1468.10美元/盎司。

6、WTI 1月原油期貨收漲0.37%，報(bào)59.24美元/桶。2月布倫特原油期貨漲0.1%，報(bào)64.34美元/桶。